Φωτογραφία από Michael Laut από το Pixabay

Η φιλοσοφία των τοίχων αγοράς και πώλησης, είναι μια μορφή χειραγώγησης της αγοράς η οποία συχνά χρησιμοποιείται από traders οι οποίοι έχουν στην κατοχή τους ένα πολύ μεγάλο αριθμό κρυπτονομισμάτων, και έχουν το προσωνύμιο “φάλαινα”.

Όταν αυτές οι φάλαινες, βρίσκονται σε μια κατάσταση στην οποία δεν τους συμφέρει να πέσει ή να ανέβει η τιμή, τότε στήνουν αυτούς τους τοίχους έτσι ώστε να μπορούν να χειραγωγούν την αγορά και να κρατάνε την τιμή του κρυπτονομίσματος που θέλουν μέσα σε ένα συγκεκριμένο εύρος τιμής.

Το Sell wall, δηλαδή το τείχος πώλησης δίνει την εντύπωση ότι υπάρχει άφθονη προσφορά του κρυπτονομίσματος, και αυτό με την σειρά του κάνει ορισμένους να πιστεύουν ότι όταν πουληθούν όλα αυτά τα κρυπτονομίσματα θα πέσει η τιμή και δεν θα ανέβει άλλο.

Όταν αυτά τα άτομα πιστέψουν ότι δεν υπάρχει πιθανότητα να ανέβει και άλλο η τιμή, τότε τα πουλάνε τα κρυπτονομίσματα σε μια τιμή χαμηλότερη της πραγματικής αξιας τους, και η φάλαινα τα αγοράζει και αυτά.

Ο στόχος της φάλαινας, δεν είναι να πουλήσει τα κρυπτονομίσματα του σε αυτη την τιμή, αλλά να ξεγελάσει τους άλλους και να αγοράσει τα κρυπτονομίσματα τους πριν να ανέβει και άλλο η τιμη. 

Μόλις η τιμή κοντέψει στο τοίχος πώλησης, τότε το πιο πιθανό να ανέβει πιο ψηλά το τείχος ή πολύ απλά να εξαφανιστεί και να μην πραγματοποιηθεί η συναλλαγή. Αν δείτε την εντολή πώλησης η οποία έχει το ίδιο μέγεθος να μετακινείται ψηλότερα, τότε σίγουρα κάποιος χειραγωγεί την αγορά.

Τι είναι το Order Book;

Το order book δείχνει όλες τις εντολές που υπάρχουν στο συγκεκριμένο ανταλλακτήριο για ένα ζευγάρι, για παράδειγμα EUR – BTC (ευρώ – μπιτκοιν). Στην πιο κάτω εικόνα βλέπετε το order book του ανταλλακτηρίου Kraken.

Υπάρχουν οι εντολές αγοράς (buy order), δηλαδή οι εντολές που βάζει ο κόσμος που θέλει να αγοράσει μπιτκοιν με ευρώ, και οι εντολές πώλησης που βάζει ο κόσμος που θέλει να πουλήσει μπιτκοιν και να λάβει ευρώ.

Η αγοραπωλησία γίνεται όταν το σύστημα του ανταλλακτηρίου ταιριάξει μια εντολή πώλησης με μια εντολή αγοράς ή το αντίθετο. 

Για παράδειγμα αν θέλω να αγοράσω 1 μπιτκοιν στην τρέχουσα τιμή που είναι 8555 ευρώ, μόλις τοποθετήσω την εντολή, το σύστημα θα βρεί την εντολή πώλησης από ένα άλλο trader και θα πραγματοποιήσει την πράξη. Μόλις συμπληρωθεί η αγοραπωλησία, η εντολή εξαφανίζεται από το order book.

Τι είναι το Market depth;

Το γράφημα του market depth δείχνει όλες τις εντολές για αγορά και πώληση στοιβαγμένες την μια πάνω στην άλλη έτσι ώστε να διαβάζονται εύκολα.

Πως δουλεύει και πως το διαβάζεις αυτό; Ας πούμε θέλω να αγοράσω 1 μπιτκοιν στην τιμή 8555. Εκεί που συναντιούνται το κόκκινο με πράσινο, είναι η τρέχουσα τιμή που στην περίπτωση μας είναι 8555 για ένα μπιτκοιν.

Επειδή το Kraken είναι ένα αρκετά δημοφιλές ανταλλακτήριο με αρκετά μέλη, το σύστημα θα μου βρει άμεσα μια εντολή να ταιριάξει με την δική μου. Αν προσέξετε οι τιμές προς τα κάτω χαμηλώνουν και προς τα πάνω ανεβαίνουν.

Αυτό γίνεται διότι υπάρχουν εντολές από κόσμο ο οποίος θέλει να αγοράσει το μπιτκοιν στην τιμή 7850, αλλά επειδή δεν υπάρχει εντολή πώλησης σε αυτή την τιμή, η εντολή μένει από κάτω μέχρι να βρεθεί η κατάλληλη εντολή πώλησης.

Αν δείτε το πάνω μέρος της εικόνας υπάρχει εκεί μια τιμή 9300, δηλαδή υπάρχουν εντολές από κόσμο ο οποίος θέλει να πουλήσει το μπιτκοιν σε αυτή την τιμή αλλά επειδή δεν υπάρχουν εντολές αγοράς λόγω του ότι είναι αρκετά ακριβό, και αυτές μένουν εκεί μέχρι να βρεθεί η κατάλληλη εντολή.

Αν όμως θέλετε να αγοράσετε ας πούμε 1000 μπιτκοιν στην τρέχουσα τιμή των 8555 και δεν υπάρχουν αρκετά μπιτκοιν στο ανταλλακτήριο, και δεν σας πειράζει να αυξήσετε την τιμή της εντολής αγοράς ας πούμε στα 9200, τότε το σύστημα θα ταιριάξει την εντολή αγοράς σας με όλες τις ακριβότερες εντολές και η τιμη του μπιτκοιν θα ανέβει. Αν έχετε πολλά μπιτκοιν και θέλετε να τα ξεφορτωθείτε γρήγορα κάνετε απλά το αντίθετο και η τιμή πέφτει.

Τι μας λέει το market depth 

Το market depth chart μας δίνει μια άμεση προεπισκόπηση για την κατάσταση της αγοράς. Στην παραπάνω εικόνα όπως βλέπετε, το μέγεθος του κόκκινου και του πράσινου, είναι σχεδόν το ίδιο. Αυτό σημαίνει ότι είναι υγιές η αγορά και δεν θα υπάρχουν μεγάλες διακυμάνσεις.

Αν βλέπετε περισσότερες εντολές αγοράς από ότι πώλησης, το πιο πιθανό είναι η τιμή να ανέβει και αν είναι περισσότερες οι εντολές πώλησης από τις εντολές αγοράς, πολύ πιθανό η τιμή να πέσει.

Τι είναι το Sell Wall;

Ο όρος “sell wall” ή “τειχος πώλησης” εννοεί μια πάρα πολύ μεγάλη εντολή πώλησης, η οποία περιμένει να εκτελεστεί μόλις η τιμή του προϊόντος φτάσει εκεί. Το αντίθετο του “τοίχου πώλησης” είναι το “τείχος αγοράς” το οποιο θα δουμε πιο κάτω.

Το τείχος μπορεί να φτιαχτεί με μια μόνο εντολή πώλησης ή από αρκετές μικρότερες η οποίες είναι στο ίδιο επίπεδο. Άν το τείχος αυτό φτιαχτεί από ένα μόνο trader, τότε αυτός ο trader μπορεί να χαρακτηριστεί ως φάλαινα.

Λόγω του μεγάλου αριθμου κρυπτονομισμάτων των οποίων έχουν στην κατοχή τους και λόγω του τρόπου που δουλεύουν τα ανταλλακτήρια κρυπτονομισμάτων, είναι πάρα πολύ εύκολο για αυτούς να χειραγωγήσουν την αγορά με αυτό τον απλο τρόπο.

Για παράδειγμα αν κάποιος τοποθετήσει μια εντολή πώλησης για 20,000 μπιτκοιν ότι πρέπει να πουληθούν στην τιμή των 10.000 ευρώ, τότε θα είναι σχεδόν αδύνατο να ανέβει πιο ψηλά η τιμή από αυτό το επίπεδο μέχρι να πουληθούν όλα τα μπιτκοιν, ή να ακυρώσει την εντολη πώλησης η φάλαινα.

Αυτή η κίνηση τρομάζει τους υπόλοιπους και ξεκινάνε να πουλάνε τα κρυπτονομίσματα στην τιμή των 9000 χιλιάδων για παράδειγμα, και όταν η φάλαινα αγοράσει όσο πιο πολλά μπορεί και ικανοποιηθεί, τότε αφαιρεί τον τοίχο πώλησης και σε πολύ σύντομο χρονικό διάστημα η τιμή ανεβαίνει ραγδαία.

Τι είναι το Buy wall;

Ένα “buy wall”, δηλαδή ένα τείχος αγοράς, είναι ακριβώς το αντίθετο ενός τοίχου πώλησης. Ειναι μια πάρα πολύ μεγάλη εντολή αγοράς ενος κρυπτονομισματος σε μια συγκεκριμένη τιμή. Τα τείχη αγοράς μπορούν να δημιουργηθούν από ένα trader, χρηματοοικονομικούς οργανισμούς η μια ομάδα από traders.

Με αυτό το τρόπο, όταν η τιμή φτάσει σε ένα σημείο, η εντολή πώλησης που έχουν ήδη τοποθετημένη στο σύστημα, αγοράζει αυτόματα όλα τα κρυπτονομίσματα και με αυτό τον τρόπο αποτρέπουν την πτώση της τιμής του κρυπτονομίσματος.

Στην πραγματικότητα, οι εντολές που φτιάχνουν το buy wall, αλλά και το sell wall δεν εκτελούνται ποτέ και είναι απλά για να περιορίσουν για σύντομο χρονικο διάστημα την άνοδο ή πτώση της τιμής του κρυπτονομίσματος για κάποιο λόγο.

Φάλαινες

Τι ειναι οι φάλαινες; Οι φάλαινες είναι οι επενδυτές οι οποίοι έχουν στην κατοχή τους μεγάλους αριθμούς κρυπτονομισμάτων, τα οποία στις περισσότερες περιπτώσεις τα αγόρασαν πάρα πολύ φθηνά όταν κυκλοφόρησαν.

Οι καινούργιες φάλαινες, είναι πάρα πολύ πλούσια άτομα, τα οποία αγοράζουν σιγά σιγά τα κρυπτονομίσματα έτσι ώστε να μπορούν να χειραγωγούν την αγορά σε μεταγενέστερο στάδιο. Λόγω του ότι η αγορές των κρυπτονομισμάτων είναι σχετικά μικρές και ανεξέλεγκτες μπορούν να χειραγωγηθούν πάρα πολύ εύκολα.

Πως ακριβώς δουλεύει;

Για παράδειγμα, κάποιος ο οποίος θέλει να κερδοσκοπήσει εις βάρος των άλλων, σε μια αγορά κρυπτονομισμάτων, για παράδειγμα το μπιτκοιν, μπορεί να κάνει το εξής. Θα ονομάσουμε το άτομο αυτό Γιάννη.

Ο Γιάννης λέει στους πλούσιους φίλους του οτι για κάποιους λόγους το μπιτκοιν έχει πάρα πολύ καλο μέλλον, και θα τα πάει πάρα πολύ καλά στο μέλλον. Επίσης ξέρει ότι η τιμή του μπιτκοιν μπορεί να χειραγωγηθεί πάρα πολύ εύκολα.

Ο Γιάννης και οι φίλοι του, αποφασίζουν ότι είναι μια πάρα πολύ καλή ιδέα και αποφασίζουν να αγοράσουν όλοι από 100.000 μπιτκοιν. Δηλαδή ο Γιάννης και οι φίλοι του συνολικά θα αγοράσουν 1.000.000 μπιτκοιν.

Όμως αν τα γοράσουν όλα μαζί, τότε η τιμή θα πάει στα ύψη, κάτι το οποίο δεν τους συμφέρει. Για να αγοράσουν φθηνά τα μπιτκοιν, χωρίς να ανέβει η τιμή, τότε η πιο κάτω μέθοδος ακολουθείται.

Αγοράζουν σιγά σιγά, όλοι μαζί, 250.000 μπιτκοιν και στήνουν το τείχος πώλησης. Για παράδειγμα η εντολή πώλησης για τις 250.000 μπιτκοιν, είναι 10.000 ευρώ το ένα. 

Τότε οι υπόλοιποι βλεπουν αυτο το τεράστιο τείχος, και τρομοκρατούνται και λόγω του μεγάλου μεγέθους δεν μπορούν να ανεβάσουν περισσότερο την τιμή από 10.000. Και σιγά σιγά η τιμή ξεκινάει και πέφτει κάτω από τις 10.000, για παράδειγμα πέφτει στις 7.000.

Επειδή ο Γιάννης και οι φίλοι του, πιστεύουν ότι αυτή η τιμή είναι πάρα πολύ χαμηλή, και έχει την δυνατότητα να πάει και μέχρι τις 30.000 το ενα μπιτκοιν, σιγά σιγά αγοράζουν τις υπόλοιπες 750.000 μπιτκοιν στην τιμή των 7.000 το ένα.

Μόλις συμπληρωθεί το ποσό που θέλουν να αγοράσουν, τότε αυτομάτως αφαιρείται ο τοίχος πώλησης, και μέσα σε πολύ σύντομο χρονικο διάστημα η τιμή φτάνει στην τιμή των 30.000 το ένα.

Έτσι με αυτό το τρόπο, ο Γιάννης και οι φίλοι του έχουν καταφέρει να έχουν μια τεράστια απόδοση στην επένδυση τους χειραγωγώντας την αγορά, κάτι το οποίο είναι παράνομο, αλλά λόγω της φύσης των κρυπτονομισματων δεν μπορουν να συλληφθούν διοτι δεν μπορει να αποδειχθεί ότι αυτοί χειραγωγούν την αγορά.

Πως να κερδοσκοπήσω απο αυτό;

Ο σκοπός της ύπαρξης ενός “τοίχου” είται πώλησης, είτε αγοράς, είναι απλά για να “σπάσει τα αδύναμα χέρια“. Όπως έχω εξηγήσει σε αυτό το άρθρο αυτοί οι traders πουλάνε γρήγορα και εύκολα τα κρυπτονομίσματα τους χωρίς να σκέφτονται με καμιά λογική. Ας δούμε ένα παράδειγμα αλλά και πως να κερδοσκοπήσετε μαζί με την φάλαινα εις βάρος των άλλων.

Πιο παλιά, η τιμή του κρυπτονομίσματος VECHAIN ήταν στα 0.0029 ευρώ. Υπήρξε μια ανακοίνωση σχετικά με την πρόοδο του  κρυπτονομίσματος η οποία σχεδον τριπλασίασε την αξια του στα 0.01 ευρώ. Κατ Ακρίβεια αυτό έγινε λίγο πριν την ανακοίνωση αυτή.

Τι έγινε; Κάποιοι αγόρασαν τη φήμη και πούλησαν τις ειδήσεις. Αλλά αυτές οι ειδήσεις ήταν πάρα πολύ σημαντικές και όμως η τιμή ξεκίνησε να πέφτει και δεν ανέβηκε περισσότερο λόγω ενός τοίχου πώλησης.

Μετά το VECHAIN συνέχισε να αναπτύσσεται, με καινούργιες συνεργασίες, καινούργιες θετικές ειδήσεις, αλλά παρόλα αυτά η τιμή του δεν ανέβηκε λόγω της ύπαρξης αυτών των τειχων, μέχρι πρόσφατα όπου η ζήτηση του ανέβηκε πάρα πολύ και αφαιρέθηκαν οι τοίχοι πώλησης, και σήμερα η τιμή του βρίσκεται περίπου στην τιμή των 0.02 ευρω. Μπορείτε να δείτε το παράδειγμα στο πιο κάτω γράφημα.

Αυτό είναι ένα πραγματικο παράδειγμα από το τι συμβαίνει στην πραγματικότητα και πως χειραγωγουνται οι αγορές των κρυπτονομισμάτων. Για να καταλάβετε αν μια αγορά είναι χειραγωγημένη από μια φάλαινα θα πρέπει να κοιτάξετε τις ειδήσεις,

Αν οι ειδήσεις είναι συνέχεια θετικές και η τιμή πέφτει ή απλά δεν ανεβαίνει, τότε αυτό είναι ένα πάρα πολύ καλό σημάδι ότι η αγορά είναι χειραγωγημένη από μια φάλαινα με την πιο πάνω μέθοδο.

Αν υπάρχει επίσης μεγάλος όγκος συναλλαγών, αλλά και πάλι δεν ανεβαίνει η τιμή αυτό είναι επίσης ένα θετικό σημάδι ότι η αγορά είναι χειραγωγημένη με αυτή την μέθοδο.

Το μόνο που έχετε να κάνετε, είναι να εξετάσετε καλά το κρυπτονόμισμα, να αγοράσετε το κρυπτονόμισμα σε αυτη την χαμηλή τιμή, και να περιμένετε μέχρι η φάλαινα να μετακινήσει το τείχος πώλησης ή απλά να το αφαιρέσει. 

Μπαμ, μόλις κάνατε τεράστια κέρδη μαζί με την φάλαινα.

Σε τελικές γραμμές…

Όπως βλέπετε, αντί να χάνετε σε μια αγορά, πολύ απλά μπορείτε να κάνετε την επένδυση σας και να προσαρμόσετε το trading plan σας με αυτό της φάλαινας. Με αυτό το τρόπο μπορείτε να κερδίζετε νόμιμα από μια παράνομη χειραγωγημένη αγορά. Γιατί νόμιμα; Δεν είστε εσείς που χειραγωγείτε την αγορά.